Akcie trhají rekordy! Která kryptoměna je vítězem s brutálním růstem? | Burza s odstupem

Neradi čtete? Pusťte si tento článek v audioverzi jako podcast. Nový díl najdete každý týden na všech oblíbených streamovacích platformách.

Hezký den, vážení čtenáři!

Trhy se tento týden postaraly o pořádné drama. Akcie lámaly rekordy, altcoiny explodovaly a čipoví giganti podepisovali dohody, které změní hru.

A nechyběla ani zlatá “bomba” z dílny Trumpovy administrativy.

Co se dnes krom jiného dozvíte?

• Akcie v USA i České republice explodovaly na nové rekordy
• Mladí investoři kupují akcie ve velkém a ženou trhy do nebe
• Evropské indexy v euforii – všichni naskakují do rozjetého vlaku
• Kdo je největším vítězem kryptoměnového trhu s brutálním růstem?

A to samozřejmě není vše. Zajímá-li vás více, pak čtěte dále, protože rychlý týdenní přehled toho nejzajímavějšího je opět tu.

Akcie vystoupaly na historická maxima díky nadějím na snížení úrokových sazeb

Americké akciové indexy zakončily týden růstem. Ten byl do značné míry způsoben příznivými ekonomickými údaji, které podpořily spekulace, že Federální rezervní systém na svém příštím zasedání v září sníží krátkodobé úrokové sazby.

V čele růstu byly akcie malých společností, když index Russell 2000 překonal index S&P 500 s nejvyšším týdenním rozdílem od dubna (o více než 2 %).

Index Dow Jones, S&P 500 a Nasdaq 100 také posílily, přičemž poslední dva zaznamenaly v polovině týdne rekordní maxima, než se v pátek při zavírání mírně propadly.

Zprávy o clech a obchodu obecně po většinu týdne ustoupily do pozadí za ekonomickými údaji a spekulacemi o snížení sazeb.

Jenom v pondělí přišla zpráva, že se USA a Čína dohodly na prodloužení lhůty pro zavedení vyšších cel o dalších 90 dní.

Zdroj: google.com/finance

Mladí investoři s diamantovými rukami nakupují při poklese a pomáhají trhům na nová maxima

Červené dny bývaly bolestivé, ale nyní se mladým investorům jeví jako příležitost k nákupu.

Tato skupina, která nebyla příliš poznamenána dotcom bublinou ani finanční krizí, vyrostla na letech extrémně nízkých úrokových sazeb a slibu, že “akcie budou jen stoupat”, a udržela tak nákupní horečku i při poklesu.

Jejich stabilní mentalita pomohla k rekordním vzestupům i přes rozruch kolem amerických cel, nedávné nervozity ohledně údajů o zaměstnanosti a napjaté ocenění akcií, které otřásalo trhem.

• Když se index S&P 500 v roce 2022 propadl o 19 %, obchodníci naložili do amerických akcií 27 miliard dolarů – ale letošní propad trhu v “den osvobození” ho ještě překonal rekordním čistým přílivem 31 miliard dolarů.
• Podle JPMorgan se tito obchodníci nyní účastní na bezprecedentní úrovni opčních obchodů – přičemž podle Jefferies obchodují s objemy přibližně dvojnásobnými oproti roku 2010.

Vyšší maxima, nižší minima?

Stratégové se domnívají, že riskování je povzbuzeno rekordním počtem milionářů s americkými penzijními plány 401(k) a návykovou povahou gamifikovaného investování.

Přestože s dnešními vysokými valuacemi riskují investoři prudký pokles, výzkum Charles Schwab naznačuje naopak jejich vytrvalost, přičemž 80 % respondentů plánuje nakupovat v období volatility.

Americké domácnosti jsou však více vystaveny pohybům akcií než kdykoli od 50. let 20. století a historie varuje.

Indexu S&P 500 trvalo sedm let, než se zotavil ze splasknutí dotcom bubliny, a platí i moudrost Mikea Tysona: “Každý má plán, dokud nedostane ránu do obličeje.”

Vývoj hodnoty indexu S&P 500 za posledních 5 let

Škála

• Normální graf
• Logaritmický graf
• Procenta

Měna

• USD
• EUR
• CZK

S&P500 / SPX

Načítání

Načítání

Obchodujte u XTB Při obchodování CFD ztrácí peníze 71 % účtů.

---

Obchodovat!

Nvidia a AMD se v nové obchodní dohodě dělí o více než 15 % příjmů z prodeje čipů v Číně

Strýček Sam si bere svůj podíl a američtí výrobci čipů se řadí do fronty, aby zaplatili.

Nvidia a Advanced Micro Devices (AMD) uzavřely dohodu s Trumpovou administrativou – vzdaly se 15 % svých příjmů z prodeje čipů pro umělou inteligenci v Číně výměnou za vytoužené vývozní licence.

Díky dohodě “pay-to-play” může Nvidia obnovit prodej svého akcelerátoru H20 AI, zatímco AMD může do Číny opět dodávat své čipy MI308.

• Nvidia v minulém čtvrtletí vydělala na prodeji čipů H20 4,6 miliardy dolarů (2,5 miliardy dolarů navíc byla ztráta z důvodu zavedení cel). To naznačuje, že čtvrtletní výplaty vládě by mohly dosáhnout přibližně 1 miliardy dolarů.
• AMD by v roce 2025 mohlo potenciálně dosáhnout tržeb ve výši 3 až 5 miliard dolarů, pokud budou omezení zcela zrušena, a to i přes čínské alternativy, jako jsou čipy Ascend od Huawei, které nyní zaujímají až 30 % domácí poptávky.

Sázky se zvyšují

Pro čipové giganty je lepší platit strýčku Samovi, než úplně ztratit přístup na čínský trh – i když to znamená vysvětlovat akcionářům, proč se nyní dělí o tržby s federální vládou.

Jacob Feldgoise z Centra pro bezpečnost a nové technologie (Center for Security and Emerging Technology) však varoval:

“Tento zdánlivý quid pro quo je z hlediska kontroly vývozu bezprecedentní. Tato dohoda riskuje zneplatnění národní bezpečnostní logiky pro kontrolu vývozu z USA.”

Vývoj ceny akcií Nvidia a AMD za posledních 12 měsíců

Škála

• Normální graf
• Logaritmický graf
• Procenta

Měna

• USD
• EUR
• CZK

Aktuální cena

Změna

Nvidia / NVDA

Načítání

Načítání

Načítání

AMD / AMD

Načítání

Načítání

Načítání

Koupit akcie AMD! Při obchodování CFD ztrácí peníze 71 % účtů.

---

Koupit!

Evropským indexům se rovněž dařilo

Panevropský index STOXX Europe 600 skončil v týdnu o 1,27 % výše díky uvolnění obchodních napětí a naději na pokrok v ukončení konfliktu mezi Ruskem a Ukrajinou.

Sentiment také posílil optimismus ohledně snížení úrokových sazeb v USA. Rostly také akciové indexy v největších evropských ekonomikách.

Francouzský index CAC 40 posílil o 2,44 %, zatímco německý DAX přidal 0,98 %. Italský FTSE MIB, který byl v pátek uzavřen, zakončil týden s nárůstem o 3,05 % a britský index FTSE 100 přidal 0,52 %.

Zdroj: google.com/finance

Produkce průmyslu eurozóny klesá více, než se předpokládalo. Německá důvěra slábne

Průmyslová produkce v eurozóně v červnu meziměsíčně poklesla o 1,3 % poté, co v květnu vzrostla o 1,1 %. Pokles překonal konsensuální prognózu analytiků, která činila 0,9 %.

Roční tempo růstu produkce bylo rovněž výrazně pod očekáváním a v červnu dosáhlo 0,2 %, což představuje významné zpomalení oproti 3,1% nárůstu zaznamenanému v květnu.

Index ekonomického sentimentu institutu ZEW, který měří důvěru německých investorů, klesl v srpnu na 34,7 bodu z 52,7 bodu v červenci.

ZEW přisoudil první pokles za čtyři měsíce zklamání z obchodní dohody mezi USA a Evropskou unií a mírnému poklesu německé ekonomiky ve druhém čtvrtletí.

Zdroj: zew.de

Britská ekonomika se zotavuje, trh práce se ochlazuje pomalejším tempem

HDP Spojeného království v červnu vzrostlo o 0,4 % po poklesu o 0,1 % v květnu. Růst byl tažen překvapivě silným růstem v oblasti služeb, průmyslové výroby a stavebnictví.

Ačkoli růst HDP ve druhém čtvrtletí zpomalil na 0,3 % z 0,7 % v prvních třech měsících roku, kdy podniky zvýšily vývoz do USA, aby se vyhnuly zvýšení dovozních cel, tempo růstu stále překonalo prognózu Bank of England ve výši 0,1 %.

Zároveň nové údaje naznačily, že trh práce oslabil méně, než se původně odhadovalo.

Počet zaměstnanců v červenci klesl již šestý měsíc v řadě, a to podle předběžných údajů o 8 000, zatímco pokles v červnu byl revidován z 41 000 na 26 000.

Celková míra nezaměstnanosti zůstala na 4,7 %, což je nejvyšší úroveň od července 2021.

Index PX dosáhl dalšího rekordního maxima

Pražská burza v obecně pozitivním týdnu pro globální akcie rovněž rostla. Index PX zakončil obchodování na další rekordní týdenní zavírací hodnotě 2 322 bodů, což představuje týdenní zisk 1,5 %.

Z největších akcií pražské burzy již druhý týden v řadě přešlapuje na místě ČEZ, který se po ztrátě 0,40 % předcházející týden tentokrát obchodoval beze změny.

Hlavní měrou se pak na růstu pražské burzy podílely akcie Erste Group, které si připsaly téměř 2 % hodnoty.

O téměř 1 % posílily i akcie Komerční banky, v kladných číslech se obchodovaly také akcie Moneta a pouze drobnou ztrátu zaznamenaly akcie Philip Morris.

Zdroj: finex.cz

V týdnu posilovaly pouze altcoiny!

Kryptoměnový trh dosáhl svého týdenního vrcholu ve čtvrtek, kdy se Bitcoin podíval až na úroveň 124 000 dolarů a Ethereum k hodnotě 4 800 dolarů za ether.

V neděli kolem 9. hodiny ranní se však největší kryptoměna obchoduje na úrovni 118 000 dolarů, tedy beze změny oproti předcházejícímu týdnu.

Ethereum pak od čtvrtka spadlo o přibližně 400 dolarů, což však stále znamená růst o více než 5 % v týdenním srovnání.

Z dalších významných altcoinů si připsaly růst o cca 5 % BNB a Solana a již druhý týden v řadě posiluje o více než 15 % Cardano.

Zdroj: coinmarketcap.com

Komodity se v uplynulém týdnu obchodovaly téměř beze změny

Po předcházejícím týdnu, kdy ropa výrazně ztrácela se tentokrát cena ropy téměř nezměnila. Americká ropa WTI nepatrně ztratila a zakončila týdenní obchodování lehce nad úrovní 63 dolarů za barel.

Zanedbatelný zisk si pak připsal globální ropný benchmark, ropa Brent, která se stále obchoduje jen lehce nad úrovní 66 dolarů za barel.

Zdroj: finex.cz

Cena fyzického zlata v uplynulém týdnu klesla o necelá 2 % a ke konci pátečního obchodování se usadila na hodnotě 3 336 dolarů za unci.

Nejaktivněji obchodovaný prosincový futures kontrakt zlata se však aktuálně obchoduje ještě o 46 dolarů výše.

Cena menšího sourozence zlata, tedy stříbra, pak v týdenním srovnání klesla méně. Fyzické stříbro odepsalo necelé 1 % a zakončilo týdenní obchodování na úrovni rovných 38 dolarů za unci.

Nejaktivněji obchodovaný zářijový futures kontrakt stříbra se pak nachází jen o 2 centy výše.

Co mě tento týden zaujalo:

S komoditami, a to konkrétně se zlatem, bude tentokrát souviset i číslo týdne.

Trumpova administrativa totiž zkraje týdne zaskočila obchodníky s drahými kovy, když upřesnila, že se na kilogramové a 100uncové zlaté cihly vztahují reciproční cla.

To způsobilo pondělní raketový vzestup cen prosincových futures na zlato na 3 500 dolarů za unci.

I když v dalším průběhu týdne došlo k poklesu ceny futures, jedná se o historický milník a proto jako číslo týdne volíme 3 500.

Odvětví předpokládalo, že tyto slitky se obchodní válce vyhnou, ale dopis Celní a hraniční ochrany (Customs and Border Protection) ze dne 31. července tyto očekávání zmařil.

Největší dopad pocítí Švýcarsko, které bude muset zaplatit drtivou 39% daň ze svých vývozů, což je obzvláště bolestivé, protože Švýcarsko je největším světovým centrem rafinace zlata a hlavním dodavatelem USA.

Co nás čeká následující týden:

V následujícím obchodním týdnu si v kalendáři zakroužkujte středu, protože Evropská centrální banka a Bank of England budou zveřejňovat nejnovější inflační data.

Ta by mohla více prozradit o dalším směřování úrokových sazeb v Evropě.

Z hlediska zveřejňování hospodářských výsledků bude týden poměrně klidný.

Za zmínku stojí především pondělní report Palo Alto, úterní Home Depotu, středeční Targetu a ve čtvrtek bude výsledky hospodaření zveřejňovat Walmart.

Zdroj: earningshub.com

Víte už o našem Finex.cz Discord serveru? Jde o místo pro diskuzi v rámci členů naší komunity, kam i sami a naši redaktoři přispíváme. Přidejte se do naší komunity a přijďte diskutovat o vašich investicích a nápadech.

Chladná hlava je základ. Nenechte se ovlivnit emocemi a krátkodobými propady. Držte se svého plánu. Děkujeme za přečtení! Přejeme hezký zbytek dne.