Zajímá vás, do čeho investuje Bill Gates? Většinu jeho portfolia tvoří pouze 3 akciové tituly. Které to jsou a můžete jeho strategii napodobit?
Bill Gates není jen technologický vizionář, ale také jeden z nejštědřejších filantropů světa. Od chvíle, kdy opustil vedení Microsoftu, se plně soustředí na svou nadaci, která se snaží zlepšit zdravotnictví a snížit chudobu po celém světě.
A právě přes tuto nadaci spravuje i velkou část svého investičního majetku.
Podle veřejně dostupných dat tvoří investiční portfolio nadace více než 44 miliard dolarů. Co je ale překvapivé – dvě třetiny tohoto obřího balíku tvoří pouhé tři akcie.
Jaké firmy si Gates vybral jako pilíře svého portfolia a proč na ně sází právě teď?
Microsoft, který Bill Gates spoluzaložil, tvoří přibližně 25 % jeho portfolia. Přestože Gates snížil svůj osobní podíl ve společnosti, nadace drží přibližně 28,5 milionu akcií.
Akcie společnosti od konce roku 2022 vzrostly o více než 60 %, čímž překonaly index S&P 500. Tento růst je z velké části způsoben zaměřením Microsofu na umělou inteligenci a cloud computing.
Úspěch sklízí především Azure, přední cloudová služba společnosti, jejíž tržby vzrostly o 157 %.
Akcie Microsoft se momentálně obchodují za přibližně 30násobek zisku. To je sice přirážka oproti celkovému trhu, ale společnost si ji nepochybně zaslouží.
Berkshire Hathaway legendárního Warrena Buffetta je Gatesovo další klíčovou investicí, která tvoří zhruba 24 % jeho portfolia.
Nadace drží 19,7 milionu akcií třídy B v hodnotě přibližně 10,5 miliardy dolarů.
Společnost (a tedy i akcie) nedávno dosáhla rekordní tržní hodnoty ve výši 1,15 bilionu dolarů. Tento růst lze přičíst především jejím obchodním aktivitám v čele s pojišťovací divizí.
Provozní zisk Berkshire se v loňském roce zvýšil o 27 %, přičemž v roce 2023 dosáhl 21% růstu.
Aktuální ohodnocení akcií Berkshire Hathaway v historickém kontextu však naznačuje, že mohou být nadhodnocené. Investoři by možná proto měli zvážit, zda nevyčkat na příznivější vstupní bod.
Přibližně 17 % z Gatesova portfolia náleží Waste Management.
Tato společnost, která je největším subjektem zabývající se svozem a likvidací odpadu v USA, těží ze silného konkurenčního postavení, díky němuž je relativně imunní vůči ekonomickým výkyvům.
K růstu společnosti pak přispívají i její strategické akvizice, například nedávná koupě Stericycle.
Výhled Waste Management na rok 2025 počítá až s 16,4% růstem tržeb.
Klíčovou výhodou společnosti je její dominantní vlastnictví skládek. Vzhledem k přísným předpisům je pro konkurenty obtížné jej napodobit, což zajišťuje stabilní tok příjmů.
S oceněním na úrovni přibližně 15násobku předpokládaného zisku EBITDA v roce 2025 je Waste Management atraktivní volbou pro všechny investory, kteří hledají akcie, jež by odolaly současným ekonomickým tlakům.
Díky Finex Premium můžete zhodnocovat své peníze s větší jistotou, přehledem a podporou reálných investorů, kteří každý den spravují svá vlastní portfolia. Žádná teorie, ale reálná praxe.
Přidejte se a nenechte si utéct žádnou příležitost.
Student Vysoké školy ekonomické v Praze, který se již na střední škole začal aktivně zajímat o finanční trhy. Právě tehdy poprvé zakoupil Bitcoin a objevil tak vášeň pro kryptoměny a alternativní investice.
Na Finexu publikuje denní zprávy a komentáře k aktuálnímu dění na trhu.
„Kupujte jen to, co byste s radostí drželi, i kdyby se trh na deset let zastavil.“ – Warren Buffett
94 %
90 %
