22. díl Seriálu technické analýzy – Market profile a volume profile

Opět se trh odrazil od hranice, kterou jste nikde nepredikovali a nevíte, jak je to možné? Market profile, případně volume profile by mohl přinést vysvětlení. Ovšem pozor, rozhodně se nejedná o spásný nástroj. Takže jak na market profile a market volume? Podívejte se s námi na jeho výhody, ale i úskalí.

Co je to market profile

Možná už jste někde viděli graf, který místo klasického zobrazení ukazuje písmena. Nejedná se o žádnou magii, ale „pouze“ o jiný pohled na zobrazovaná data. Tento pohled přinesl ve druhé polovině 20. století Peter Steidlmayer (Chicago Board of Trade) a proslavil se s ním.

Market profile monitoruje, kolikrát byly dané cenové hladiny testovány, kolik časových úseků (30 min) na nich trh setrval. Pokud se jedná o rovnovážnou cenu pro prodávající i nakupující, tak uvidíte v řadě několik písmen po sobě, taková cena je považována za rovnovážnou, tedy férovou pro nakupující i prodávající. Naopak například high bude vyznačeno jedním písmenem E a je jasné, že na této ceně se již obchodníci nechtěli zdržet, protože ji prostě neakceptovali. Vhodné je také připomenout, že pro market profile je typickým time-framem 30 minut.

Takto může vypadat “Market profile graf”

Co vám market profile říká?

Například na základě délky setrvání na určité ceně určuje rovnovážnou hranici, ke které se má trh tendenci vracet. Jinými slovy, pokud v pondělí bude rovnovážná hranice aktiva A na ceně 100 (bude na ní nejvíce písmenek) a v úterý se otevře na ceně 80, tak lze očekávat, že v průběhu dne se dostaneme na 100.

Hodnota 100 by měla být hranicí odporu a bylo by možné slepě obchodovat na odražení zpět na hodnoty nižší jak 100.

Osobně takto slepě ale neobchoduji a na nižším time-frame si vždy chci nechat vstup potvrdit patternem (viz např. zde: svíčkové patterny). Mohlo by se totiž i stát, že trh cenu 100 bez problémů překoná a následně bude tato cena silnou hranicí podpory. Support a resistence jsou pro obchodníky základem a to nejen u forexu, nezapomínejte je tedy zakreslovat.

Market profile nám již nyní dokázal vysvětlit minimálně dva pohyby následujícího dne – cena rostla z 80 na 100 a právě na 100 nastal další zlom. Samozřejmě nemusíme připomínat, že ani market profile není 100% a doporučujeme ještě ověření třeba na nižším časovém rámci.

Co je to volume profile?

Výše jsme si vysvětlili market profile. Pokud zaměníme profile, za volume, tak dojde k jednomu podstatnému rozdílu. Místo počtu časových úseků se podíváme na objemy obchodů. Zbytek logiky je stejný.

Market profile nebo volume profile?

Je to individuální, záleží i na další aspektech jako je obchodní strategie a druh nebo i typ instrumentu, například forex a EUR/USD. Vyzkoušejte na historických datech volume profile i market profile a rozhodněte se podle výsledků.