FinexAnalýzyHledáte jistotu i růst? Tyto 2 akcie mohou být odpovědí!
Hledáte jistotu i růst? Tyto 2 akcie mohou být odpovědí!
Intuitive Surgical jede na vlně robotických operací, Johnson & Johnson zase boduje spolehlivostí i růstem zisku. Jaké výsledky přineslo 3. čtvrtletí a jaký je budoucí výhled?
Najít firmu, která má produkt s vysokou poptávkou, to je základní cíl každého investora.
Tento přístup se zaměřuje na výběr dobře řízených podniků, které jsou schopny zvládat výkyvy na trhu. A protože je načasování trhu obtížné, strategie “kup a drž” jsou tím, z čeho těží trpěliví investoři.
Jednou z příležitostí jsou akcie z odvětví zdravotní péče, které nabízí pestrou škálu možností, neboť se v něm prolínají zdravotnické prostředky s léčivy.
Intuitive Surgical se specializuje na robotické systémy, které pomáhají chirurgům provádět operace přesněji, bezpečněji a s menší invazivitou pro pacienta.
Nejznámějším produktem firmy je celosvětově používaný chirurgický systém da Vinci.
Intuitive Surgical je považován za pionýra robotické chirurgie. Má obrovskou instalovanou základnu tisíců robotů a stále roste díky poptávce po minimálně invazivních zákrocích.
Růst společnosti ukázaly i výsledky za třetí čtvrtletí roku 2025. Celkové tržby dosáhly2,51 miliardy USD, což je meziroční nárůst o 23 % oproti 2,04 miliardy USD ve stejném období roku 2024.
Ze složek tržeb se nejvíce dařilo segmentu “instruments a accessories”, který vygeneroval zhruba 1,52 miliardy USD, tedy růst o přibližně 20 % meziročně.
Výnosy ze systémů (“systems revenue”) dosáhly 590 milionů USD, oproti 445 mil. USD ve Q3 2024.
Zdroj: www.tradingview.com
Tržby a provozní zisk Intuitive Surgical
Intuitive Surgical vykázal čistý zisk ve výši 704 milionů USD, což odpovídá 1,95 USD na zředěnou akcii. To je oproti loňsku (565 mil. USD, 1,56 USD na akcii) znatelný nárůst.
Růst tržeb a zisku nebyl náhodný. Intuitive hlásí velmi silný nárůst počtu provedených zákroků s jejich robotickými systémy.
Počet procedur celosvětově vzrostl meziročně přibližně o 20 %.
U systému da Vinci to bylo kolem 19 %, u platformy “Ion endoluminal” system dokonce kolem 52 %.
K 30. září 2025 měla firma instalovanou základnu 10 763 da Vinci systémů (meziročně +13 %) a 954 Ion systémů (+30 % za rok).
Firma pro rok 2025 projektuje růst chirurgických výkonů provedených pomocí systémů společnosti v rozmezí 17 % až 17,5 %, zatímco minulá projekce očekávala růst o 15,5 % až 17,0 %.
Johnson & Johnson
Pro investory, kteří hledají stabilitu, nabízí Johnson & Johnson méně rizikovou možnost. Firma si díky aktivitám v oblasti léčiv a zdravotnických prostředků udržuje vyvážené portfolio.
Jako dividendový král s více než 50 lety zvyšování dividend zaručuje spolehlivost, nabízí 2,5% dividendový výnos. Johnson & Johnson tak kombinuje růstový potenciál se stabilitou příjmů.
Ve třetím čtvrtletí roku 2025 zveřejnil Johnson & Johnson finanční výsledky, které ukazují výrazné zlepšení výkonnosti.
Zdroj: www.tradingview.com
Tržby a provozní zisk Johnson & Johnson
Celkové tržby za Q3 dosáhly 23,99 miliardy USD, což znamená meziroční nárůst o 6,8 %. Na provozní bázi (tj. očištěné o měnové fluktuace) rostly tržby o 5,4 %.
Čistý zisk zaznamenal výrazný meziroční skok a stoupl na 5,152 miliardy USD oproti 2,69 mld. USD ve stejném čtvrtletí roku 2024. To znamená nárůst o víc než 91 %.
Rozředěný zisk na akcii (EPS) vzrostl na 2,12 USD (z 1,11 USD v Q3 2024), což je nárůst o 91 %.
Výsledky rostly napříč segmenty i regiony. Segment “Innovative Medicine” přinesl tržby 15,563 mld. USD, segment “MedTech” pak 8,430 mld. USD. Oba segmenty rostly o 6,8 %.
Co se týče geografického rozdělení, prodej v USA vzrostl o 6,2 % na 13,708 mld. USD; mezinárodní tržby vzrostly o 7,6 % na 10,285 mld. USD.
Na základě výsledků za Q3 firma aktualizovala svůj celoroční výhled tržeb pro rok 2025. Očekává, že vykázané tržby za rok dosáhnou zhruba 93,7 miliardy USD, tedy růst v řádu několika procent oproti předchozímu roku.
Shrnutí na závěr
Obě společnosti představují atraktivní, ale rozdílné investiční příležitosti.
Intuitive Surgical těží z rychle rostoucí poptávky po robotické chirurgii a nabízí dynamický růstový potenciál, avšak jako růstový titul je vhodnější spíše jako menší doplněk portfolia.
Naproti tomu Johnson & Johnson zůstává stabilním pilířem zdravotnického sektoru, který kombinuje dlouhodobou spolehlivost s konzistentními výsledky a je tak dobře přizpůsoben potřebám konzervativních investorů.
Pro obezřetné investory tak může být ideální strategií kombinace obou firem. Johnson & Johnson jako stabilní základ a Intuitive Surgical jako zdroj dlouhodobého růstu.
Poslouchejte naše podcasty, ať vám nic neunikne!
Víte, že máme dva podcasty? V krátkém podcastu Burza s odstupem každý týden odhalujeme to nejzajímavější, co se na finančních trzích stalo.
Dvakrát do měsíce si pak můžete poslechnout podcast Kam tečou peníze, kde se do hloubky věnujeme ekonomice, politice a tomu do jakých finančních aktiv může být zajímavé investovat.
Získejte díky těmto podcastům exkluzivní pohled na investiční strategie a naučte se, jak správně investovat a nakládat s osobními financemi.
Odebírejte a poslouchejte tyto podcasty, ať vám nic zajímavého neunikne.
Vladimír vystudoval ekonomiku a management na VUT – Podnikatelské fakultě v Brně. Je držitelem mezinárodního účetního certifikátu ACCA, což mu dává solidní předpoklady pro analýzy účetních výkazů firem. Zkušenosti s oceňováním firem a auditem velkých mezinárodních společností kotovaných na burze získal u PricewaterhouseCoopers. Později působil v bankovnictví na pozicích ředitele controllingu a interního auditu.
V roce 2017 zahájil svoji novou kariéru soukromého analytika a copywritera se zaměřením na finanční trhy, investice, trading a různá podvodná schémata. Kromě psaní článků a e-booků o financích se Vladimír věnuje výuce angličtiny. Je aktivní na platformě X, kde jej můžete sledovat pod profilem KMFTraders.
Motto: “Na každém kroku záleží. Keep moving forward.”
Abychom Vám mohli poskytnout co nejlepší služby, používáme různé technologie, mezi které patří i soubory cookies.
Váš souhlas s použitím těchto technologií nám umožní zpracovávat údaje, jako je Vaše chování při používání našeho webu. Díky tomu můžeme náš web dále zlepšovat. Nesouhlas nebo odvolání souhlasu může nepříznivě ovlivnit určité vlastnosti a funkce těchto webových stránek.
Technické
Vždy aktivní
Technické cookies jsou nezbytně nutné pro legitimní účel umožnění použití služby, kterou si náš čtenář nebo uživatel výslovně vyžádal navštívením stránek a není možné je vypnout.
Předvolby
Technické uložení nebo přístup je nezbytný pro legitimní účel ukládání preferencí, které nejsou požadovány odběratelem nebo uživatelem.
Statistiky
Cookies využívané výhradně pro statistické a analytické účely, abychom naše stránky mohli neustále zlepšovat dle toho, jak se naši čtenáři a uživatelé chovají a jaké mají preference.Technické uložení nebo přístup, který se používá výhradně pro anonymní statistické účely. Bez předvolání, dobrovolného plnění ze strany vašeho Poskytovatele internetových služeb nebo dalších záznamů od třetí strany nelze informace, uložené nebo získané pouze pro tento účel, obvykle použít k vaší identifikaci.
Marketing
Cookies používané k vytvoření uživatelských profilů za účelem zobrazování reklamy nebo sledování chování na webových stránkách pro podobné marketingové účely.
94 %
90 %
