Hodnotit minulé investice s odstupem času bývá snadné. Pohled do zpětného zrcátka je totiž zpravidla zřetelný.
Mnohem těžší je investovat ve chvíli, kdy je akcie levná, jelikož ji trh přehlíží. Následně ji musíte držet dostatečně dlouho, aby se vaše původní investiční úvaha vůbec stihla projevit.
Právě proto dává smysl sledovat reálné investiční portfolio spíše než pouhý seznam tipů.
Obecná doporučení nic nestojí, ovšem otevřená tržní pozice vyžaduje skutečný kapitál.
U čtyř z posledních prodejů z Finex akciového portfolia se nerealizovaly zisky v pouhých jednotkách či desítkách procent.
Všechny čtyři uzavřené pozice přinesly trojciferný výnos. Nejslabší z nich znamenala po započtení dividend zhodnocení 120,07 %, zatímco ta nejsilnější dosáhla na 295,40 %.
To ale není jediný důvod k proč byste měli zvýšit pozornost na maximum. Hodnota Finex akciového portfolia překročila hranici jednoho milionu a dosahuje přibližně (k 23. 9.) 1 031 000 Kč při celkové investované částce 651 500 Kč.
Celkový zisk činí téměř 380 000 Kč, tedy 58,31 %. Portfolio zároveň překonává srovnávací index S&P 500 o 25,86 procentního bodu a na dividendách jsme již inkasovali 23 820 Kč.
Ne každý obchod ovšem skončí úspěchem. V historii uzavřených pozic se přirozeně nacházejí i ztrátové investice.
Právě to je podstatné: nejde o zpětně upravený výběr vítězů. Jedná se o živé reálné portfolio, které transparentně ukazuje:
- nákupy,
- případné chyby,
- částečné prodeje,
- i přesuny uvolněného kapitálu.
Někdy dává smysl tržní expozici (podíl investice v celkovém portfoliu) pouze mírně snížit, vytvořený zisk částečně uzamknout a zbytek prostředků nechat dál pracovat.
Důležitá je přitom i druhá strana celého příběhu. Zmíněné pozice nevznikly čistě náhodně. Každá se opírala o jasnou úvahu při nákupu, ať už šlo o výrazné tržní podhodnocení, obrat v hospodaření nebo dlouhodobý technologický růst.
Až při samotném výstupu se prokáže, zda původní analýza dávala smysl.
Které čtyři akcie nám vlastně přinesly zmíněné trojciferné realizované výnosy? Za jakou cenu se nakupovaly, kolik na nich portfolio skutečně vydělalo a u kterých titulů zůstala část pozice nadále otevřená?
Obsah článku